金融開放又有大動(dòng)作!一攬子政策助推香港國(guó)際金融中心發(fā)展

　　記者1月24日從國(guó)新辦發(fā)布會(huì)獲悉，為進(jìn)一步推動(dòng)內(nèi)地金融業(yè)的高水平開放，深化內(nèi)地和香港的金融合作，鞏固和提升香港國(guó)際金融中心地位，中國(guó)人民銀行和香港金融管理局在前期充分準(zhǔn)備的基礎(chǔ)上，推出六項(xiàng)政策舉措。

　　據(jù)中國(guó)人民銀行副行長(zhǎng)宣昌能介紹，這六項(xiàng)舉措涉及金融市場(chǎng)互聯(lián)互通、跨境資金便利化以及深化金融合作等多個(gè)方面，可以概括為“三聯(lián)通、三便利”。

　　具體而言，一是將“債券通”項(xiàng)下債券納入香港金管局人民幣流動(dòng)資金安排的合格抵押品；二是進(jìn)一步開放境外投資者參與境內(nèi)債券回購(gòu)業(yè)務(wù)，支持所有已進(jìn)入銀行間債券市場(chǎng)的境外機(jī)構(gòu)參與債券回購(gòu)，其中包含“債券通”渠道；三是發(fā)布優(yōu)化粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)的實(shí)施細(xì)則，拓展和便利大灣區(qū)個(gè)人投資渠道；四是在大灣區(qū)實(shí)施港澳居民購(gòu)房支付便利化政策，更好滿足港澳居民置業(yè)需求；五是擴(kuò)大深港跨境征信合作試點(diǎn)范圍，便利深港企業(yè)跨境融資；六是深化數(shù)字人民幣跨境試點(diǎn)，為香港和內(nèi)地居民企業(yè)帶來(lái)更多便利。

　　債市高水平開放更進(jìn)一步

　　近年來(lái)，中國(guó)債券市場(chǎng)對(duì)外開放取得長(zhǎng)足進(jìn)步。截至2023年末，共有1124家境外機(jī)構(gòu)進(jìn)入中國(guó)債券市場(chǎng)，覆蓋70多個(gè)國(guó)家和地區(qū)，持有中國(guó)債券總量為3.72萬(wàn)億元人民幣，較“債券通”開通前增長(zhǎng)340%。而在六項(xiàng)政策舉措中，有兩項(xiàng)和債市高水平開放密切相關(guān)。

　　在中國(guó)人民銀行和香港金融管理局的共同推動(dòng)下，1月24日,香港金融管理局宣布將“債券通”北向合作（以下簡(jiǎn)稱“北向通”）項(xiàng)下的人民幣國(guó)債、政策性金融債券納入人民幣流動(dòng)資金安排合資格抵押品名單。

　　業(yè)內(nèi)人士指出，這意味著已經(jīng)進(jìn)入境內(nèi)債券市場(chǎng)的香港銀行，可以將其通過(guò)北向通持有的境內(nèi)國(guó)債和政策性銀行債券抵押給香港金融管理局，用于日間、隔夜等類型的人民幣資金，應(yīng)對(duì)短期流動(dòng)性需求。

　　值得注意的是，這是首次在離岸市場(chǎng)確立境內(nèi)債券的擔(dān)保品功能，有利于促進(jìn)和提升境外機(jī)構(gòu)持債意愿，進(jìn)一步增強(qiáng)中國(guó)債券市場(chǎng)的吸引力。

　　渣打香港金融市場(chǎng)部主管曾繼志表示，人民幣債券有較好的投資價(jià)值和避險(xiǎn)屬性，回報(bào)率也很穩(wěn)定，境外投資者一直將其作為重要的配置資產(chǎn)。這項(xiàng)新舉措能讓海外機(jī)構(gòu)利用債券通持有的優(yōu)質(zhì)債券作為香港公開市場(chǎng)操作的質(zhì)押品，增加債券通債券的使用場(chǎng)景，讓債券持有人可以靈活運(yùn)用債券工具作投資用途的同時(shí)，發(fā)揮流動(dòng)性管理的功用?！斑@是在互換通在2023年開通以后另一項(xiàng)吸引海外投資者進(jìn)入中國(guó)債券市場(chǎng)的重要發(fā)展，是中國(guó)債券作為質(zhì)押品的里程碑，能進(jìn)一步推動(dòng)人民幣國(guó)際化的進(jìn)展?！痹^志說(shuō)。

　　另一項(xiàng)重要舉措是進(jìn)一步開放境外投資者參與境內(nèi)債券回購(gòu)業(yè)務(wù)。1月24日，中國(guó)人民銀行發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步支持境外機(jī)構(gòu)投資者開展銀行間債券市場(chǎng)債券回購(gòu)業(yè)務(wù)的公告》（征求意見(jiàn)稿，以下簡(jiǎn)稱《公告》）。

　　根據(jù)《公告》，進(jìn)入銀行間債券市場(chǎng)的境外機(jī)構(gòu)投資者基本均可參與債券回購(gòu)業(yè)務(wù)，包括現(xiàn)有框架下的境外人民幣清算行及參加行、境外央行、國(guó)際金融組織、主權(quán)財(cái)富基金，以及新增的境外商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司、證券公司、基金管理公司、期貨公司、信托公司及其他資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)等各類金融機(jī)構(gòu)和養(yǎng)老基金、慈善基金、捐贈(zèng)基金等中長(zhǎng)期機(jī)構(gòu)投資者。

　　匯豐銀行（中國(guó)）有限公司副行長(zhǎng)兼資本市場(chǎng)及證券服務(wù)部聯(lián)席總監(jiān)張勁秋表示，債券回購(gòu)業(yè)務(wù)的進(jìn)一步開放一直是境外投資者普遍關(guān)心的問(wèn)題。從本次征求意見(jiàn)稿的內(nèi)容來(lái)看，回購(gòu)業(yè)務(wù)的參與者范圍將進(jìn)一步擴(kuò)大，同時(shí)回購(gòu)業(yè)務(wù)種類也將更加豐富。這些舉措將有助于滿足更多境外投資者的流動(dòng)性管理需求，同時(shí)，更豐富的回購(gòu)產(chǎn)品也有利于投資者更靈活地管理流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，控制資金成本?！拔覀兿嘈胚@一最新的開放舉措將受到境外投資者的廣泛歡迎，這也是中國(guó)債市對(duì)外開放進(jìn)程中的又一重要進(jìn)展。”張勁秋說(shuō)。

　　“跨境理財(cái)通”2.0發(fā)布

　　數(shù)據(jù)顯示，截至2023年末，粵港澳大灣區(qū)共有67家銀行、6.9萬(wàn)名個(gè)人投資者參與“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)，累計(jì)辦理相關(guān)資金跨境匯劃金額128億元。2023年，“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)相關(guān)資金跨境匯劃金額105.9億元，同比增長(zhǎng)3.8倍。

　　為推進(jìn)粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)優(yōu)化舉措落地，中國(guó)人民銀行指導(dǎo)廣東省分行、深圳市分行會(huì)同內(nèi)地和港澳金融管理部門修訂完善《粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則》（以下簡(jiǎn)稱“《實(shí)施細(xì)則》”），全面回應(yīng)市場(chǎng)關(guān)切。通過(guò)優(yōu)化投資者準(zhǔn)入條件、擴(kuò)大參與機(jī)構(gòu)范圍、擴(kuò)大合格投資產(chǎn)品范圍、適當(dāng)提高個(gè)人投資者額度、優(yōu)化宣傳銷售安排等，不斷提升試點(diǎn)便利化程度，進(jìn)一步滿足粵港澳大灣區(qū)投資者多樣化需求。

　　本次《實(shí)施細(xì)則》優(yōu)化的主要內(nèi)容包括：一是優(yōu)化投資者準(zhǔn)入條件。調(diào)整“南向通”業(yè)務(wù)的內(nèi)地投資者參與條件，新增內(nèi)地投資者 “近3年本人年均收入不低于40萬(wàn)”的可選條件，支持更多大灣區(qū)居民參與試點(diǎn)。二是擴(kuò)大參與機(jī)構(gòu)范圍。新增證券公司作為試點(diǎn)主體，直接為“南向通”“北向通”粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地及港澳投資者提供服務(wù)。三是擴(kuò)大合資格產(chǎn)品范圍。將內(nèi)地銷售銀行的人民幣存款產(chǎn)品納入“北向通”合資格產(chǎn)品范圍，公募證券投資基金由“R1至R3”擴(kuò)大為“R1至R4”風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)（不含商品期貨基金）。四是適當(dāng)提高投資者個(gè)人額度。將投資者個(gè)人額度由100萬(wàn)元提高至300萬(wàn)元，進(jìn)一步滿足粵港澳大灣區(qū)個(gè)人投資者投資需求。五是進(jìn)一步優(yōu)化宣傳銷售安排。細(xì)化明確境內(nèi)銷售機(jī)構(gòu)、境內(nèi)合作機(jī)構(gòu)展業(yè)行為規(guī)范，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)為大灣區(qū)居民提供優(yōu)質(zhì)金融服務(wù)。

　　業(yè)內(nèi)人士表示，《實(shí)施細(xì)則》修訂后，將進(jìn)一步提升“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)的便利性，拓展參與主體和產(chǎn)品范圍，擴(kuò)大政策覆蓋面，進(jìn)一步推動(dòng)粵港澳大灣區(qū)金融市場(chǎng)互聯(lián)互通，更好地支持大灣區(qū)打造優(yōu)質(zhì)生活圈。

　　數(shù)字人民幣跨境試點(diǎn)再深化

　　據(jù)了解，在人民銀行的指導(dǎo)下，數(shù)字貨幣研究所與香港金管局于2020年底啟動(dòng)數(shù)字人民幣跨境支付試點(diǎn)項(xiàng)目。根據(jù)1月24日發(fā)布的信息，在前期測(cè)試和驗(yàn)證基礎(chǔ)上，數(shù)字貨幣研究所與香港金管局將進(jìn)一步深化試點(diǎn)合作：

　　具體包括，一是支持更多機(jī)構(gòu)參與試點(diǎn)，為用戶提供更加便利的應(yīng)用條件。在前期參與驗(yàn)證機(jī)構(gòu)的基礎(chǔ)上，近期將引入更多參與運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)及香港本地銀行。目前相關(guān)機(jī)構(gòu)已基本完成準(zhǔn)備，將分批次面向公眾提供服務(wù)。

　　二是拓寬服務(wù)主體和場(chǎng)景。將進(jìn)一步便利香港居民開通和使用數(shù)字人民幣錢包；豐富香港居民可使用的數(shù)字人民幣錢包功能；探索基于數(shù)字人民幣的個(gè)人小額跨境匯款服務(wù)，提升匯款服務(wù)效率；發(fā)揮數(shù)字人民幣硬錢包和智能化服務(wù)優(yōu)勢(shì)，提供更加符合香港居民習(xí)慣的產(chǎn)品服務(wù)和使用體驗(yàn)。

　　三是加強(qiáng)兩地受理環(huán)境建設(shè)。按照充分復(fù)用現(xiàn)有受理環(huán)境資源、降低商戶系統(tǒng)改造和投入成本的原則，推進(jìn)數(shù)字人民幣和香港本地支付條碼互通工作，組織內(nèi)地與香港本地受理服務(wù)機(jī)構(gòu)廣泛參與，拓寬香港地區(qū)受理商戶范圍。在跨境電商、交納學(xué)費(fèi)等重點(diǎn)場(chǎng)景，有序推動(dòng)兩地線上平臺(tái)開通數(shù)字人民幣支付方式。

　　業(yè)內(nèi)人士表示，數(shù)字人民幣香港跨境支付試點(diǎn)項(xiàng)目遵循“無(wú)損”“合規(guī)”“互通”三大原則，實(shí)現(xiàn)了數(shù)字人民幣系統(tǒng)和香港“轉(zhuǎn)數(shù)快”快速支付系統(tǒng)之間的互聯(lián)互通，有望提升跨境業(yè)務(wù)直通式處理效率、降低交易成本，為跨境雙邊合作提供范本，積累形成可復(fù)制、可推廣經(jīng)驗(yàn)。(記者 張莫 李昱佑)

　　轉(zhuǎn)自：經(jīng)濟(jì)參考網(wǎng)

　　【版權(quán)及免責(zé)聲明】凡本網(wǎng)所屬版權(quán)作品，轉(zhuǎn)載時(shí)須獲得授權(quán)并注明來(lái)源“中國(guó)產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)信息網(wǎng)”，違者本網(wǎng)將保留追究其相關(guān)法律責(zé)任的權(quán)力。凡轉(zhuǎn)載文章及企業(yè)宣傳資訊，僅代表作者個(gè)人觀點(diǎn)，不代表本網(wǎng)觀點(diǎn)和立場(chǎng)。版權(quán)事宜請(qǐng)聯(lián)系：010-65363056。

延伸閱讀