作為科創(chuàng)企業(yè)融資新模式，商業(yè)銀行對投貸聯動的熱情正日漸升溫?！督洕鷧⒖紙蟆酚浾呓谠谀戏绞∈姓{研獲悉，部分試點行開展投貸聯動業(yè)務初顯成效。包括上海銀行、上海華瑞銀行等在內的多家銀行，經過近一年多的試水，商業(yè)模式探索基本完成，外部投貸聯動初見成效。
資料圖：投資聯動（圖片來源于網絡） “在過去近一年半時間的探索過程中，我行投貸聯動取得了階段性成果?；就瓿闪送顿J聯動商業(yè)模式的探索。我們的投貸聯動不是圖一時之快，而是以工匠精神打造的‘六專’機制。”上海華瑞銀行行長朱韜在接受記者采訪時表示。據他透露，經過三到五年的努力，科創(chuàng)金融在華瑞銀行的資產規(guī)模和收入占比將確保超過10%，力爭達到15%。
朱韜所說的“六專”機制，為上海銀監(jiān)局此前發(fā)布的《關于上海銀行業(yè)提高專業(yè)化經營和風險管理水平進一步支持科技創(chuàng)新的指導意見》中提出的創(chuàng)投型信貸模式“六專原則”，即專營的組織架構體系、專業(yè)的經營管理團隊、專用的風險管理制度和技術手段、專門的管理信息系統(tǒng)、專項激勵考核機制、專屬客戶的信貸標準。這種模式借鑒了創(chuàng)投機構的做法，并需要與創(chuàng)投機構建立密切的合作關系。
上海銀行在試點過程中走的是“債權融資+股權融資”的投貸聯動綜合金融服務之路。“前期我們已向監(jiān)管部門上報了投貸聯動試點方案，并申請設立投資功能子公司，專司科創(chuàng)企業(yè)股權投資業(yè)務。今年以來，我行加快了投貸聯動業(yè)務各項基礎機制建設和準備，初步構建了以‘貸’為本，以‘貸’帶‘投’，以‘投’補‘貸’，‘投貸’聯動的決策機制；重點集聚上海大張江‘一區(qū)二十二園’，支持新產業(yè)、新技術、新業(yè)態(tài)、新模式等四新領域科技型成長小企業(yè)。”上海銀行小企業(yè)金融服務中心總經理朱會沖介紹。
科創(chuàng)企業(yè)無可比擬的成長性催熱了銀行投貸聯動試水的熱情，而投貸聯動模式的日趨完善也加速了科創(chuàng)企業(yè)融資進程。浦發(fā)硅谷銀行日前發(fā)布的《中國創(chuàng)新經濟特別報告》顯示，2017年以來科創(chuàng)企業(yè)融資再度升溫，這對于資金體量龐大的銀行而言，在利率市場化背景下，投貸聯動無疑成為銀行機構探索轉型發(fā)展的突破點。“我們未來將聚焦硬科技投資，持續(xù)推進科技金融創(chuàng)新，不遺余力地促進科技資源與金融資本的有效對接，著力打造‘硬科技、高科技、新科技’金融助力器，共創(chuàng)價值發(fā)現新模式。”朱韜表示。
事實上，投貸聯動并非首批10家試點銀行的“專利”，與投貸聯動相類似的業(yè)務，業(yè)內一直都在做。
我國《商業(yè)銀行法》第四十三條規(guī)定，商業(yè)銀行在境內不得從事信托投資和證券經營業(yè)務，不得向非自用不動產投資或者向非銀行金融各機構和企業(yè)投資，但國家另有規(guī)定的除外。這意味著，在“投貸聯動”中負責股權投資業(yè)務的載體，必須是商業(yè)銀行自身外的第三方機構，在業(yè)務模式上，目前主要包括“銀行+子公司”、“銀行+VC/PE”、“銀行+其他機構”三種。
需要指出的是，雖然目前投貸聯動首批十家試點銀行的子公司僅國開行一家落地，但包括上海華瑞銀行在內的多家銀行開始兩手準備。“我們一邊等待有關部門設立投資功能全資子公司的批復，一邊修煉‘內功’，做好制度建設等各方面的準備工作。”朱韜表示，“在投貸聯動中，銀行與子公司之間，既要在業(yè)務上相互聯動，又要做到獨立運作、風險隔離。”
而在業(yè)內人士看來，除存在法律關系和財務上的瑕疵外，如果銀行沒有境內全資投資子公司，在投貸聯動時還可能存在產業(yè)目錄限制和風險權重的困惑。（記者鐘源）
本文轉自 經濟參考報
【版權及免責聲明】凡本網所屬版權作品，轉載時須獲得授權并注明來源“中國產業(yè)經濟信息網”，違者本網將保留追究其相關法律責任的權力。凡轉載文章及企業(yè)宣傳資訊，僅代表作者個人觀點，不代表本網觀點和立場。版權事宜請聯系：010-65363056。
延伸閱讀
上半年汽車工業(yè)多項經濟指標創(chuàng)新高
